第一篇：《财务报表分析》课程教学大纲

《财务报表分析》课程教学大纲

第一部分 大纲说明

一、课程的性质和目的《财务报表分析》是广播电视大学会计学专业（本科）的一门必修课，是为培养会计专业学生基本理论知识和应用能力而设置的一门专业课。

学习本课程的目的是：加深对财务报表的理解，掌握运用财务报表分析和评价企业经营成果和财务状况的方法，基本具备通过财务报表评价过去和预测未来的能力，以及帮助利益关系集团改善决策的能力。

二、与相关课程的衔接、配合、分工

本课程的先修课有：《高级财务会计》、《高级财务管理》和《管理学基础》。本课程以“已经编成的财务报表”为基础，围绕“财务报表的分析利用”展开。本课程不讲报表的编制，以便和财务会计分清界限；也不讲财务报表以外的分析问题，以便和财务管理等其他课程分清界限。财务报表分析作为管理的分析工具可以广泛用于财务管理、投资管理和企业管理，但本门课程的重点是方法和能力的培养，而非各项管理本身。

由于在教学计划中未安排会计理论课程，为了使学生提高对财务报表的理解能力，本课程适当补充了有关财务报表理论的有关问题。

三、课程教学基本要求

1、要注意财务报表分析和其他课程内容的联系，财务报表分析要使用会计提供的财务报表，为有关的管理和决策服务。

2、要注意财务报表分析的发展，它随着会计和管理的发展而发展，不是一成不变的。

3、要注意财务报表分析的局限性，正确运用分析的结果。

第二部分 媒体使用和教学过程建议

一、学时分配

学时分配表

序号 1

章名

第一章财务报表分析概述

第二章财务报表的初步分析

第三章短期偿债能力分析

第四章长期偿债能力分析

第五章资产运用效率分析

第六章盈利能力分析

第七章投资报酬分析

第八章现金流动分析

第九章业绩的计量与评价

总复习

学时合计

课内学时

0.5

建议录象学时 0.5 1 1 1 1 1 1.5 10

1.5 1 10

二、多种媒体教材的总体说明

（一）教材：《财务报表分析》，基本教材。

（二）学习指南：《财务报表分析学习指南》，补充列出各章节的重点，每章附有自我测验的题目，与教材配套的习题和答案提示。

（三）录象带：《财务报表分析》讲解

第三部分 教学内容和教学要求

第一章财务报表分析概述

Ⅰ、教学内容

第一节什么是财务报表分析

一、财务报表分析的历史

（一）为贷款银行服务的信用分析

（二）为投资人服务的收益分析

（三）为经营者服务的管理分析

二、财务报表分析的定义

财务报表分析,以财务报表为对象，采用专门方法系统地分析企业的财务状况和经营成果的过程，目的了解过去、评价现在和预测未来，以改善报表使用人的决策。

（一）财务报表分析的对象

（二）财务报表分析的结果

（三）财务报表分析的过程

财务报表分析不同于企业分析、经营分析、财务分析和经济活动分析。

三、财务报表分析的主体

（一）投资人：目标、主要决策、财务报表分析的内容；

（二）债权人：目标、主要决策、财务报表分析的内容；

（三）经理人员：目标、主要决策、财务报表分析的内容；

（四）政府：目标、主要决策、财务报表分析的内容；

（五）其他人员：目标、主要决策、财务报表分析的内容；

四、财务报表分析的内容

（一）资产运用效率分析

（二）短期偿债能力分析

（三）长期偿债能力分析

（四）现金流动分析

（五）盈利能力分析

（六）投资报酬分析

第二节财务报表分析的方法

一、财务报表分析的原则

目的明确的原则；实事求是的原则；全面分析的原则；动态分析的原则；系统分析的原则；定量分析与定性分析结合的原则

二、财务报表分析的一般步骤

明确分析目的；设计分析程序；收集有关信息；将整体分为各个部分；研究各个部分的特殊本质；研究各个部分之间的联系；得出分析结论

三、比较分析法

（一）比较的对象：历史标准；同业标准；预算标准

（二）比较的指标：总量指标；财务比率；结构百分比

四、因素分析法

（一）因素分解法

（二）定基替代法

（三）连环替代法

第三节财务报表分析使用的资料

一、财务报表的种类

财务报表分析所使用的资料主要是财务报表，还包括其他有关的财务报告。

（一）资产负债表及其附表

（二）损益表及其附表

（三）现金流量表

（四）财务报表附注

（五）其他财务报告

二、财务报表使用的理论和概念

为了正确运用财务报表数据，要了解财务报表编制的假设前提和使用的主要概念。

（一）会计目标

（二）会计的基本假设

（三）经济业务与会计要素

（四）会计原则

（五）会计程序和方法

三、财务报表编制的实务规范

为了准确理解财务报表，要了解与编制财务报表有关的规范。

（一）会计法

（二）会计核算制度

（三）上市公司的会计信息揭示制度

（四）国际会计标准的协调

（五）会计师的职业道德

四、审计报告

审计报告与财务报表的可靠性有密切关系。

（一）财务报表审计

（二）审计报告的类型

Ⅱ、教学要求

一、了解财务报表分析的主体（谁进行财务报表分析）、目的（为什么要进行财务报表分析）、客体（分析谁的财务报表）、对象（财务报表范围）、分析的步骤和方法（如何进行财务报表分析）、分析的结果（财务报表分析的内容）。

二、理解财务报表分析的目的具有决定意义，决定了资料的选择和方法的采纳。

三、理解财务报表分析是个分析研究过程，而不是有固定程序的计算过程。

四、了解财务报告包括的内容范围；

五、准确理解有关财务报表的理论概念和报表的各个项目。

第二章财务报表的初步分析

Ⅰ、教学内容

第一节 资产负债表的初步分析

一、资产的初步分析

初步分析是指通过阅读财务报表，准确理解报表各项目数据的含义，分析项目具体构成、确认和计量是否合理、总量或结构变动的趋势以及有无调整项目等。初步分析只利用本报表数据和本单位数据，目的是理解报表的项目及其变动趋势。

（一）资产的的概念：确认、计量、报告和披露

（二）流动资产分析：现金和有价证券；应收账款；存货；其他流动资产；营业周期

（三）长期资产分析：长期投资；固定资产；无形资产

（四）递延借项分析

三、负债的初步分析

（一）负债的概念：确认、计量、报告和披露

（二）流动负债分析

（三）长期负债分析

（四）递延贷项分析

四、股东权益的初步分析

（一）股东权益的概念：确认、计量、报告和披露

（二）股本分析

（三）资本公积分析

（四）盈余公积分析

（五）未分配利润分析

第二节损益表的初步分析

一、收入的初步分析

（一）收入的概念：确认、计量、报告和披露

（二）销售收入分析

（三）投资收入分析

（四）其他收入分析

二、成本和费用的初步分析

（一）成本和费用的概念：确认、计量、报告和披露

（二）销货成本分析

（三）期间费用分析

（四）税金支出发

三、利润及其分配的分析

（一）净利润形成分析

（二）利润分配分析

Ⅱ、教学要求

一、会阅读财务报表；

二、掌握总量指标的趋势分析法。

三、熟练掌握结构百分比的趋势分析法

第三章 短期偿债能力分析

Ⅰ、教学内容

第一节 短期偿债能力的衡量

一、短期偿债能力的概念

二、营运资本

三、流动比率

四、速动比率

五、现金比率

第二节 短期偿债能力的分析

一、同业比较分析

二、历史比较分析

三、预算比较分析

四、影响短期偿债能力的表外项目

Ⅱ、教学要求

一、会计算短期偿债能力有关财务比率

二、掌握短期偿债能力分析的原理和方法

第四章 长期偿债能力分析

Ⅰ、教学内容

第一节 利用资产负债表分析长期偿债能力

一、长期偿债能力的概念

二、资产负债率分析

（一）资产负债率的计算

（二）资产负债率的分析

三、产权比率分析

（一）产权比率的计算

（二）产权比率的分析

四、有形净值债务率分析

（一）有形净值债务率的计算

（二）有形净值债务率的分析

第二节 利用利润表分析长期偿债能力

一、利息保障倍数分析

二、固定费用偿付能力分析

第三节 影响企业长期偿债能力的其他因素

一、长期资产和长期债务

二、长期租赁

三、退休金计划

四、或有事项

五、承诺

六、金融工具

Ⅱ、教学要求

一、会计算长期偿债能力有关财务比率

二、掌握长期偿债能力分析的原理和方法

第五章 资产运用效率分析

Ⅰ、教学内容

第一节 资产运用效率的衡量

一、资产运用效率的概念

资产运用效率，是指营业净收入与营运资产的比例关系。

二、资产运用效率比率

（一）现金周转率

（二）应收账款周转率

（三）存货周转率

（四）营运资产周转率

（五）固定资产周转率

（六）其他资产周转率

（七）总资产周转率

第二节 资产运用效率的分析

一、影响总资产周转率的因素分析

二、资产周转率对投资报酬率的影响分析

Ⅱ、教学要求

一、理解资产运用效率的概念

二、掌握资产运用效率评价的方法

三、熟练掌握各项资产周转率的计算和分析

第六章 获利能力分析

Ⅰ、教学内容

第一节 销售利润率分析

一、销售毛利分析

（一）毛利的计算

（二）影响毛利变动的因素

（三）单一产品毛利变动分析

（四）多种产品毛利变动分析

二、销售净利率分析

（一）销售净利率的计算

（二）影响销售净利率的因素

（三）经营杠杆

（四）销售净利率分析：同业分析

第二节 资产收益率分析

一、总资产收益率分析

（一）总资产收益率的计算

（二）影响总资产收益率的因素

（三）总资产收益率的分析：变动分析

二、长期资本收益率分析

（一）长期资本收益率的计算

（二）影响长期资本收益率的因素

（三）长期资本收益率分析：同业分析

三、分部报告和中期报告分析

（一）分部报告分析

（二）中期报告分析

Ⅱ、教学要求

一、理解获利能力的概念

二、会计算获利能力的有关财务比率

三、掌握获利能力分析的原理和方法

第七章 投资报酬分析

Ⅰ、教学内容

第一节 净资产收益率分析

一、财务杠杆的计算

（一）财务杠杆的定义

（二）财务杠杆程度的计算

二、财务杠杆对净收益的影响

三、净资产收益率的分析

（一）按权益乘数分解（杜邦分析法）

（二）按财务杠杆收益率分解

第二节 每股收益分析

一、每股收益的计算

（一）简单资本结构的每股收益

（二）基本每股收益

（三）充分稀释的每股收益

（四）每股收益的报告

二、每股收益分析

（一）影响每股收益的因素

（二）每股收益的变动分析

第三节 市价比率分析

一、股票获利率分析

（一）股票获利率的计算

（二）股票获利率分析

二、市盈率分析

（一）市盈率的计算

（二）市盈率分析

三、市净率分析

（一）市净率的计算

（二）市净率分析

Ⅱ、教学要求

一、理解盈利能力分析和投资报酬分析的区别

二、理解每股收益的含义

三、掌握财务杠杆对投资报酬的影响

四、掌握投资收益率、每股收益和市价比率的分析方法

第八章 现金流量分析

Ⅰ、教学内容

第一节 现金流量表的初步分析

一、现金流量的概念

二、经营活动现金流量分析

（一）直接法经营活动现金流量分析

（二）间接法经营活动现金流量分析

三、投资活动现金流量分析

四、筹资活动现金流量分析

第二节 现金流量的财务比率

一、现金流动性分析：营业现金与债务比较

二、获取现金能力分析：每元销售现金净流入；每股营业现金净流入；全部资产现金回收率

三、财务弹性分析：现金满足投资比率；现金股利保障倍数

四、收益质量分析：营运指数

第三节 现金流量分析

一、变动分析

二、同业分析

三、业绩分析

Ⅱ、教学要求

一、会计算各种现金比率

二、掌握现金流动分析的原理和方法

第九章 企业业绩的评价

Ⅰ、教学内容

第一节 企业业绩的计量

一、企业业绩的财务计量（依据NAA的《计量企业业绩》公告）

（一）业绩计量的财务指标：净收益和每股收益；现金流量；投资收益率；剩余收益；市场价值；经济收益。

（二）调整通货膨胀的业绩计量

（三）财务计量的局限性

二、企业业绩的非财务计量

（一）业绩计量的非财务指标：市场占有率；质量和服务；创新；生产能力；雇员培训。

（二）非财务指标的优点

三、企业成长阶段与业绩计量

（一）创业阶段

（二）成长阶段

（三）成熟阶段

（四）衰退阶段

第二节 企业业绩的综合评价

一、沃尔的评分法

二、综合评价原理

（一）指标的选取

（二）权重的分配

（三）标准比率的确定

（四）评价指标的综合三、国有资本金效绩评价制度

（一）评价的主体和对象

（二）评价的方式

（三）评价的指标体系

（四）评价的步骤和方法

（五）评价结果的分级

Ⅱ、教学要求

一、理解企业业绩的概念

二、理解综合评价的原理

三、会计算衡量业绩的财务指标

四、掌握国有资本金效绩评价的步骤和方法

第二篇：案例分析专题课程教学大纲

第一部分刑事案例

一、犯罪构成是指依照中国刑法规定，决定某一具体行为的社会危害性及其程度，为该行为构成犯罪所必需的一切客观和主观要件的有机统一，是使行为人承担刑事责任的根据。任何一种犯罪的成立都必须具备四个方面的构成要件，即犯罪主体、犯罪主观方面、犯罪客体和犯罪客观方面。

二、受贿罪的犯罪构成及量刑标准

（一）单纯的送礼可否构成受贿罪？

（二）收受债权凭证能否构成受贿罪？

（三）利用影响力受贿罪

三、正当防卫的界限

我国刑法第20条的规定：“为了使国家、公共利益、本人或者他人的人身、财产和其他权利免受正在进行的不法侵害，而采取的制止不法侵害的行为，对不法侵害人造成损害的，属于正当防卫，不负刑事责任。

正当防卫明显超过必要限度造成重大损害的，应当负刑事责任，但是应当减轻或者免除处罚。对正在进行行凶、杀人、抢劫、强奸、绑架以及其他严重危及人身安全的暴力犯罪，采取防卫行为，造成不法侵害人伤亡的，不属于防卫过当，不负刑事责任。”

四、共同犯罪的构成条件

共同犯罪时指二人以上共同故意犯罪。

(1)主体条件共同犯罪成立的主体条件是两人以上。

(2)主观条件各共同犯罪人必须有共同的犯罪故意，即要求各共同犯罪人通过意思联络，认识到他们的共同犯罪行为会发生危害社会的结果，并决意参加共同犯罪，希望或放任这种结果发生”的心理状态。

(3)客观条件各共犯人有共同的犯罪行为，即要求各犯罪人为追求同一危害社会结果、完成同一犯罪而实施的相互联系、彼此配合的犯罪行为，各行为人的行为实为一个整体，共同作用于危害结果，各共犯人的行为于危害结果之间都具有因果关系。也就是说，“共同行为”应当属于同一犯罪构成要件的行为。

五、量刑情节1.如果缓刑的应当撤销，合并处罚；2.。犯罪时未满18岁的，法定从轻或减轻；3.犯罪时未满18周岁，不能适用死刑。4.自首可以从轻处罚。第二部分民事案例

一、买卖合同

房屋买卖合同作为一种特殊的买卖合同，它是指出卖人将房屋交付并转移所有权与买受人，买受人支付价款的合同。房屋买卖合同的法律特征既有买卖合同的一般特征，也有其自身固有的特征。这主要表现为：（1）出卖人将所出卖的房屋所有权转移给买受人，买受人支付相应的价款；（2）房屋买卖合同是诺成、双务、有偿合同；（3）房屋买卖合同的标的物为不动产，其所有权转移必须办理登记手续；（4）房屋买卖合同属于法律规定的要式法律行为。

二、租赁合同

租赁合同的概念和法律特征

法彦“买卖不破租赁”“承租人的优先购买权”

租赁合同的种类：最常见的房屋租赁合同

租赁合同的内容

三、双务合同中抗辩权 不安抗辩权即中止履行

（一）不安抗辩权的涵义

（二）适用条件

（三）行使程序有“确切证据”和书面通知

（四）法律后果

1、对方提供担保的，恢复履行；

2、对方在合理期限未恢复履行能力也未提供担保有权解除合同。

四、婚姻家庭法方面的案例知识点

（一）婚姻关系的合法性问题司法实践中当事人以结婚时自己未达到法定婚龄为由请求法院宣告其婚姻关系无效。

根据我国《婚姻法》司法解释，当事人向人民法院申请宣告婚姻无效的，申请时，法定的无效情形已经消失的，人民法院不予支持。

法院应告知当事人补办结婚登记，未补办结婚登记，按同居关系处理。

（二）离婚案件的调解协议或者判决执行问题

离婚案件的调解协议或者判决往往涉及到探望权的问题。探望权是一项法定权利，探望权不是产生于离异父母之间的协议，也不需要法院判决确认，只要直接抚养权一确定，非直接抚养一方的探望权也同时成立。《婚姻法》第三十八条规定：离婚后，不直接抚养子女的父或母，有探望子女的权利，另一方有协助的义务。行使探权利的方式、时间由当事人协议，协议不成时，由人民法院判决。第48条规定：“对拒不执行有关扶养费、抚养费、赡养费、财产分割、遗产继承、探望子女等判决或裁定的，由人民法院依法强制执行。有关个人和单位应负协助执行的责任。

第三篇：《财务报表分析》课程个人学习报告

《财务报表分析》课程个人学习报告

3年前，我从单纯的研发人员转换成为研发项目管理人员，角色的转变让我接触了许多原所学专业以外的知识，这其中也包括财务知识。对财务知识的学习，都是在日常工作中逐步的积累，但是不全面也不系统；财务报表也只零星接触过一些上市公司的季报、年报，缺乏全面、系统的财务报表阅读能力。

邵老师的财务报表分析课程设计得小巧、紧凑、精致。在两个周末的课程时间内，邵老师围绕着如何“看懂财务报表”这个中心主题，以深入浅出的方式，给我们讲解了看懂财务报表所需的基础知识，以及财务报表分析的基本方法。

总结两个周末的学习，虽时间不长，但课程内容紧凑、教学方式多样，让课程参与者较高效地掌握了所需掌握的知识，总结个人收获，可归纳如下：

一、课堂学习

财务报告分析是指财务报告的使用者用系统的理论与方法，把企业看成是在一定社会经济环境下生存发展的生产与分配社会财富的经济实体，通过对财务报告提供的信息资料进行系统分析来了解掌握企业经营的实际情况，分析企业的行业地位、经营战略、主要产品的市场、企业技术创新、企业人力资源、社会价值分配等经营特性和企业的盈利能力、经营效率、偿债能力、发展能力等财务能力，并对企业作出综合分析与评价，预测企业未来的盈利情况与产生现金流量的能力，为相关经济决策提供科学的依据。（1）资产负债表的阅读

资产负债表也是财务状况表，表示企业在一定日期（通常为各会计期末）的财务状况（即资产、负债和业主权益的状况）的主要会计报表，资产负债表利用会计平衡原则，将合乎会计原则的资产、负债、股东权益”交易科目分为“资产”和“负债及股东权益”两大区块，在经过分录、转帐、分类帐、试算、调整等等会计程序后，以特定日期的静态企业情况为基准，浓缩成一张报表。

浏览一下资产负债表主要内容，由此，你就会对企业的资产、负债及股东权益的总额及其内部各项目的构成和增减变化有一个初步的认识。由于企业总资产在一定程度上反映了企业的经营规模，而它的增减变化与企业负债与股东权益的变化有极大的关系，当企业股东权益的增长幅度高于资产总额的增长时，说明企业的资金实力有了相对的提高；反之则说明企业规模扩大的主要原因是来自于负债的大规模上升，进而说明企业的资金实力在相对降低、偿还债务的安全性亦在下降。

对资产负债表的一些重要项目，尤其是期初与期末数据变化很大，或出现大额红字的项目进行进一步分析，如流动资产、流动负债、固定资产、有代价或有息的负债（如短期银行借款、长期银行借款、应付票据等）、应收帐款、货币资金以及股东权益中的具体项目等。例如，企业应收帐款过多占总资产的比重过高，说明该企业资金被占用的情况较为严重，而其增长速度过快，说明该企业可能因产品的市场竞争能力较弱或受经济环境的影响，企业结算工作的质量有所降低。此外，还应对报表附注说明中的应收帐款帐龄进行分析，应收帐款的帐龄越长，其收回的可能性就越小。

对一些基本财务指标进行计算，计算财务指标的数据来源主要有以下几个方面：直接从资产负债表中取得，如净资产比率；直接从利润及利润分配表中取得，如销售利润率；同时来源于资产负债表利润及利润分配表，如应收帐款周转率；部分来源于企业的帐簿记录，如利息支付能力。（2）利润表的阅读

利润表主要说明税后利润产生的过程，而利润分配表主要说明税后利润的分配过程及未分配利润的计算过程。与资产负债表是个时点报表相对应，利润表是一个时期报表，也就是说，在多长一个时期之内，产生了多少的利润或亏损，时期长短不一样，利润或亏损（既损益）是不一样的，所以，拿到这张表的第一反应，就是看一看，这张表说的是哪段时期的利润。

从利润表的结构来看，表的项目分为五个层次，从上到下分别是，主营业务收入，主营业务利润，营业利润，利润总额及净利润。我们可以从两个方向来看这张报表，一个是从上向下看，通过计算主营业务收入到得出净利润这个过程，可以看出这个净利润产生的过程；如果从下向上看，即先看净利润，最后看主营业务收入，可以得出净利润产生的原因。从分析的角度来说，应该是从下向上看，我个人也习惯从下向上看，首先看最后的结果，是赚了还是亏了，然后再看，是如何赚的，如何亏的。

通过利润表可看到企业的：经营实力（销售利润、净利润）、经营成长性、盈利能力、经营结构（收入结构、产品产销结构、成本费用结构、利润形成结构、利润分配结构）。（3）现金流量表的阅读

所谓现金流量，简单的说，就是在一段时期内，现金的流入，流出及结余的多少，现金流量表的目的也就是反应企业在一段时期内，流入、流出企业的资金有多少、分别是从哪里流来的，又因为什么原因流出了企业，这段时期内，到底是流入企业的多，还是流出企业的多，用流入的减去流出的，结余是多少，这个结余，在财务上，我们叫现金净流量。

理解现金流量表，除了理解现金流量表的作用外，还有一个比较重要的概念，就是收付实现制，关于收付实现制和权责发生制，我们在前面的部分中，已经提到过，在这里我们就不再细说了。要注意的一点是，现金流量表是按收付实现制来编制的，而资产负债表、利润表及利润分配表都是按权责发生制编制的。为什么有了以权责发生制为基础的报表外，还要求编制以收付实现制为基础的报表呢？这是由于权责发生制与收付实现的本质差异造成的，由于一般会计准则大多要求企业以权责发生制来进行会计的核算及报告，而权责发生制的一个特点就是，确定了收入，但不一定收到了钱；收到钱了，也不一定会确认为收入；同时，付了钱不一定确认为成本费用，确认了成本费用，也不一定会付钱。这样就会造成按权责发生制为基础计算的收入减去成本费用后得到的利润，有很大一部分不一定是实实在在收到钱的利润，也许一分钱也没有收到，利润数却很大。（4）财务报表分析法

财务报表分析法，课堂讲重点解过的方法有： 1.比率分析法

其中比率分析法是另外两种分析法的基础，通过学习比率分析法，让我掌握了各类财务比率的含义及其使用方法。

比率分析的第一大类指标是：AB率，主要的指标有：资产负债率、资产经营利润率、净资产收益率、权益资本报酬率、自有资金利用率等，较次要的还有：毛利率、净利率、营业成本率、管理费用率、销售费用率、所得税费用率等。

比率分析法的第二类指标是：XX周转率=业务量/XX，即是指：总资产周转率、固定资产周转率、流动资产周转率、应收账款周转率、存货周转率、应付账款周转率等。

通过分析财务比率，可以回答一些有关企业经营状况的重要问题，如：整个公司盈利性（权益资本报酬率（ROE））、经营活动的盈利性（资产经营利润率（ROA））、风险水平（长、短期偿债能力）、成长性如何等。

2.雷达图分析法

雷达图分析法是将主要财务分析指标进行分类汇总，绘制成一个直观的财务分析雷达图，从而达到综合反映财务状况的一种方法。

3.杜邦分析法

杜邦分析以净资产收益率为核心的财务指标，通过财务指标的内在联系，系统、综合的分析企业的盈利水平，具有很鲜明的层次结构，是典型的利用财务指标之间的关系对企业财务进行综合分析的方法。杜邦分析就是利用几种主要的财务比率之间的关系来综合地分析企业的财务状况，这种分析方法最早由美国杜邦公司使用，故名杜邦分析法。杜邦分析法是一种用来评价公司盈利能力和股东权益回报水平，从财务角度评价企业绩效的一种经典方法。其基本思想是将企业净资产收益率逐级分解为多项财务比率乘积，这样有助于深入分析比较企业经营业绩。

传统杜邦分析法存在一个明显的缺点：无法通过财务费用的数据分析企业借款增多/减少对于企业获利能力的影响。因此，改进后的杜邦分析法把权益资本报酬率逐级分解出了“财务费用比率”和“财务结构比率”，这来个指标结合可以反映企业借款状况对其获利能力的影响。

4.连环替代法

连环替代法的应用价值就在于可以找出各个关键财务指标对于企业权益资本报酬率（ROE）的贡献水平。

二、小组讨论情况

我所在的讨论小组是第5小组，组员有：刘海平、彭征、马迪、谢秋云、饶海花、徐绉。

在10月25日的小组讨论中，我们组查阅康美药业（600518）的202_年年报，并根据教案第62至63页的问题进行小组讨论和练习。查阅资产负债表，并计算了反映企业总资产构成情况、负债构成情况、资产年初年末变动情况等财务指标，并分析其背后可能的原因；查阅利润表，并计算了反映企业盈利能力、成本控制水平等财务指标，并分析其趋势；查阅现金流量表，了解企业年内现金流入和流出情况，同时根据题目的引导，将财务指标与利润表的个别指标进行差异比对，并分析造成差异的原因。

在10月31日的小组讨论中，我们主要针对教案第32到33页的思考问题进行讨论，通过小组讨论、集思广益，将所有问题都认真做了思考和求证。通过本次讨论学习，使我对各项财务指标，尤其是权益资本报酬率（ROE）、资产经营利润率（ROA）、毛利润率、经营利润、营业利润、存活周转率等这些财务指标的含义及相互之间的区别和联系有了更深刻的认识；尤其通过组员间的互动，使我对EVA的概念从模糊到清晰。与此同时，与组员一起通过做题，对反映企业获利能力、偿债能力、成长能力、创现能力等的财务指标进行了梳理，从而加深了印象。

在11月1日的小组讨论中，我们组从短期借贷者的角度对康美药业公司进行财务分析。因此，我们组主要基于杜邦分析法，重点关注康美药业的短期偿债能力，以及企业的营运能力指标，具体如下：

（1）短期偿债能力

流动比率＝流动资产 / 流动负债

流动比率：表明企业每一元流动负债有多少流动资产作为偿还保证，反映企业用可在短期内转变为现金的流动资产偿还到期流动负债的能力。流动比率越高，说明企业短期偿债能力越强。

速动比率＝（流动资产–存货、待摊费用、待处理流动资产损失等变现能力差的项目）/ 流动负债

速动比率：指流动资产减去变现能力较差且不稳定的存货、预付账款、待摊费用等后的余额。速动比率越高，说明企业偿还流动负债的能力越强。

现金比率=现金及现金等价物/流动负债

现金比率：最能反映企业直接偿付流动负债的能力。现金比率一般认为20%以上为好。但这一比率过高，就意味着企业流动资产未能得到合理运用，而现金类资产获利能力低，这类资产金额太高会导致企业机会成本增加。

（2）企业营运能力

存货周转率＝主营业务成本/年初末平均存货

应收账款周转率＝主营业务收入净额/（年初末平均应收账款＋年初末平均应收票据）

应付账款周转率＝主营业务成本/平均（应付账款＋应付票据）固定资产周转率 = 主营业务收入/平均固定资产 总资产周转率 = 主营业务收入/平均总资产

所谓周转率，是企业在一定时期内资产的周转额与平均余额的比率，反映企业资产在一定时期的周转次数。周转次数越多，表明周转速度越快，资产运营能力越强。

作为借贷方的银行，一般要求企业应收账款周转天数要小于100。

三、总结

学习财务报表分析这门课程，极大地提升了我作为非财务专业人员对企业财务报表的阅读能力，学习到了一些财务专业的基本常识和常用术语。这为我将来从事管理工作打下了牢固的基础。同时，我通过学习，也深体会到这门课程不光需要财务方面的知识，它也要求学习者具备企业的管理、企业运营、金融等方面的知识。

因此，虽然财务报表都是由专业的财务人员编制的，但真正能对财务报表进行解读和分析，却恰恰是有着丰富企业管理、金融市场知识的复合型人才。

第四篇：“全面预算及财务报表分析”课程学习心得专题

“全面预算及财务报表分析”课程学习心得 作为一名主业子公司的负责人，我从事管理工作已有3年了，对财务知识的学习，都是在日常工作中逐步的积累，但是不全面也不系统。当聆听了胡北忠教授所讲的财务知识，为我今后的工作起到了很重要的铺垫作用。两天的时间，胡老师所讲的如何“看懂财务报表”，如何做好“财务预算”的知识，使我对财务知识有了更深的了解。

一、如何看懂财务报表

以前我看财务报表，就象胡老师说的那样，只关心利润表，忽略资产负债表、现金流表，对财务报表的附注也不是很重视。当听了老师所讲利润表是权、责发生制，了解企业是否盈利，经营活动是否正常，现金流表是能够完全的体现；股东的投资回报是在资产负债表中体现。投资项目是否能有利润，如何控制好投资的金额，尽快实现企业的盈利，财务报表的附注是全面分析投资，经营的状况，财务报表的附注也是我经常认为不是很重要，只是关心的利润表，经过老师的讲解，使我对财务报表有了更新，更深的认识。

二、案例分析，实际操作，提高认识

胡老师大量引用了一些生活中的锁事为案例，精髓的为我们传授财务知识，印象深刻，并且容易记住。现场教我们做财务报表，使我能够将所学的知识消化，提升了我的财务知识。企业的财务报表不仅仅是反映盈利和亏损，它能真实的反映企业与政府、银行、供应商和客户之间的关系，具有信息传递桥梁的作用。

三、做好财务预算，提升企业利润

胡老师所讲的财务预算，对我帮助很大。以前我对财务工作，只是要求费用控制，没有一个良好的预算，这样费用是不会控制好的，一到年终明显感觉控制不好，费用就会超资。当老师为我们讲到，预算编制应在“事前”做好，“事中”一定要执行好预算与控制，“年终”要进行预算考评与激励，这三大过程是内部管理控制重点，掌握好这些方法，就会避免出现费用超资的情况。

肖剑

二〇一三年七月十一日

第五篇：财务报表分析

课程：财务报表与企业经营分析

考核内容：期末考试40%、平时考核50%、出勤10%

第一次课

一、基础回顾

1、财务报表分析传统方法一：比较分析法

比较标准：预算数、上年或历史数、同行业数（国内及国外）

2、财务报表分析传统方法二：比率分析法

常用的比率：盈利能力：净资产收益率、毛利率；短期偿债能力：流动比率、速动比率；长期偿债能力:资产负债率、利息保障倍数；营运能力：应收账款周转率、存货周转率、总资产周转率

3、财务报表分析传统方法三：因素分析法

4、财务报表分析传统方法四：整体分析——杜邦财务体系

二、利用财务报表进行企业经营分析的目的

1、终极理由：信息不对称（information asymmetry）

2、财务报告在资本市场上的作用：

(1)前提：任何一国经济制度面临的关键挑战都是储蓄（saving）和投资机会（investment opportunity）的配置问题。（阿克罗夫《柠檬市场：产品质量的不确定性与市场机制》）

(2)解决“旧车市场”的问题：理论解决方法是signal & screen（制度创新）

(3)资本市场的运作方式：

第二次课

一、从经营活动到财务报表

1、影响经营分析的因素：

① 经营环境：劳动力市场、资本市场、产品市场、供应商、客户、竞争者、经营规范

② 企业战略：经营范围—多元化程度、类型

2、影响会计系统的因素：

① 会计环境：资本市场结构、契约和治理、会计惯例和规范、供应商、税收和财务会计的关系、第三方审计、解决会计争议的法律体系

② 会计战略：

3、应收款项融资：资产负债表日以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据、应收账款等。

4、合同负债：指企业已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务。（预收账款计入其中）

5、会计体系对信息质量的影响：

① 特征1：应计制（Accrual Accounting）—配比与对未来的预测（权责发生制利于预测未来的利润）

② 特征2：会计惯例和会计准则—盈余管理的空间、乐观偏差、可计量性、稳健性原则：抑制乐观偏差

③ 特征3：管理层的呈报战略—良好的沟通：较好的披露策略；操纵投资者感知：蓄意引起误解

④ 特征4：审计—第三方独立审计、董事会下属的审计委员会

二、从财务报表到经营分析

1、四个分析步骤：

步骤1：经营战略分析

步骤2：会计分析

步骤3：财务分析

步骤4：前景分析

三、战略分析

1、战略分析内容：

战略分析→行业选择、竞争地位、公司战略

2、现有的和潜在的竞争程度：完全竞争→Price=MC；垄断→Price＞MC

3、投入与产出市场上的议价能力

两个因素：价格敏感性、相对讨价还价能力

买方的议价能力：转换成本、差异化、产品成本和质量、购买者数量、单个购买者的购买量

供应商议价的能力：

4、竞争战略分析：成本领先、差异化→竞争优势

5、竞争优势的实现条件：

成本领先战略的分析步骤：